CWG Markets：美联储下周降息预期大增，提振金价持续攀升lg...

CWG Markets市场资讯2024年12月12日（周四）：

汇讯摘要：

周三，美元指数稳站106关口上方，最终收涨0.23%，报106.65。美债收益率持续上行，两年期美债收益率收报4.157%，10年期美债收益率收报4.275%。

周四（北京时间12月12日），现货黄金交投于2717.90附近，金价持续攀升，受益于美国通胀数据符合预期，提高了美联储下周降息的可能性，同时投资者等待美国生产者价格指数（PPI）数据为货币政策提供进一步方向

因欧盟同意对俄罗斯石油出口实施新一轮制裁，这可能会使全球原油供应趋紧，两油涨超2%，WTI原油大幅上涨，盘中一度站上70美元关口上方，最终收涨2.62%，报69.96美元/桶；布伦特原油收涨2.07%，报73.36美元/桶。

前日公布数据与消息：

由于市场担忧美国发起贸易冲突带来的影响和美国11月消费者价格指数符合市场预期，11日美元兑除加元以外的一揽子货币走强，美元指数在隔夜市场上涨，当日强势盘整，尾盘时美元指数上涨。衡量美元对六种主要货币的美元指数当天上涨0.29%，在汇市尾市收于106.710。

美国劳工部在当日早间公布的数据显示，美国11月份消费者价格指数环比上涨0.3%，符合市场预期，高于10月份的0.2%。扣除食品和能源，美国11月份核心消费者价格指数环比增长0.3%，与市场预期和前一月涨幅一致。

芝加哥商品交易所美联储观察工具（FedWatch Tool）数据显示，美联储在12月份议息会议上降息25个基点的概率为98.6%，明显高于前一日的88.9%。

班诺克本全球外汇有限公司（Bannockburn Global Forex）首席市场策略师马克·钱德勒（Marc Chandler）表示，市场对美联储下周货币政策会议继续降息表现得尽可能有信心。在市场认为美联储降息概率如此之高的情况下，美联储采取不同的措施将是非常罕见的。

外汇经纪商Monex美国公司在11日早间表示，在美国公布新的消费者价格指数显示物价继续上涨后，美元看起来立即走强。

日本瑞穗银行外汇策略师Ken Cheung表示，如果汇率贬值是应对特朗普政府加征关税冲击的策略，很可能发生的贸易战升级可能会强化美元的例外主义并让区域性货币承压。

美元周三走高，此前美国物价数据符合预期，增强了美联储下周降息的预期。周三的数据显示，上个月消费者物价指数上涨了0.3%，这是自4月份以来的最大涨幅，此前该指数已连续四个月上涨0.2%。接受路透调查的经济学家此前预测该指数将上升0.3%。

报告发布后，根据CME的FedWatch工具，美联储在12月18日降息25个基点的可能性升至94%以上。

Bannockburn Forex 首席市场策略师Marc Chandler表示， "实际上，市场对美联储下周仍将降息充满信心，美联储很少会在定价如此强劲的情况下逆市场而动。"

日元成为关注焦点，此前彭博新闻报道称，日本央行认为等待下一次加息 "代价不大 "。美元尾盘上涨 0.44%，报 152.63 日元。当天早些时候，日元走强，此前数据显示日本批发通胀加速，支持日本央行下周加息。

周三，加拿大央行将其关键政策利率下调 50 个基点至 3.25%，以帮助解决增长放缓的问题，加币兑美元保持在四年半以来的低点附近。美元兑加元尾盘报1.4156 加元。

本周有诸多央行召开货币政策会议，欧洲央行和瑞士央行将于周四举行会议。欧元 下跌 0.34%，报 1.0492 美元。

油价周三收盘上涨逾1美元，此前欧盟同意对俄罗斯石油出口实施新一轮制裁，这可能会使全球原油供应趋紧。布伦特原油期货结算价上涨1.84%，至每桶73.52美元。美国原油期货上涨2.48%，至70.29美元。欧盟轮值主席国匈牙利表示，欧盟大使周三同意就俄罗斯对乌克兰的战争对其实施第15轮制裁措施。

欧盟执委会主席冯德莱恩在X上说："我欢迎通过我们的第15轮制裁方案，其中特别针对俄罗斯的影子舰队。"影子船队 "帮助俄罗斯绕过了七国集团在 2022 年对俄罗斯海运原油规定的每桶 60 美元的价格上限，并帮助俄罗斯保持了石油流动。"

Again Capital 公司合伙人John Kilduff说："重新认真对待抑制石油流动的做法具有潜在的支持作用，并抵消了我们一直关注的传统需求指标。"

能源信息署的数据显示，上周汽油和馏分油库存增幅超过预期，抑制了周三的价格涨势，从而对原油价格构成压力。与此同时，产油国集团OPEC周三连续第五个月下调了对2024年和2025年需求增长的预期，下调幅度为迄今最大。

金价周三上涨，此前公布的通胀数据符合预期，提高了美联储下周降息的可能性，同时投资者等待美国生产者价格指数（PPI）数据为货币政策提供进一步方向。现货金攀升0.9%，至每盎司2717.29美元。美国期金收高1.4%，报2,756.70美元。

美国劳工部的数据显示，11月份美国消费者物价环比上涨0.3%，同比增长 2.7%，10 月份增幅为 2.6%。High Ridge Futures金属交易主管David Meger表示："黄金走高的前提是，CPI数据温和，肯定符合预期，通胀率不再进一步上升但保持稳定，这将使美联储几乎肯定会在下次FOMC会议上降息。"

CME的FedWatch工具显示，交易商预测美联储在12月17-18日的会议上进一步降息25个基点的可能性为95%，而在通胀报告公布前，这一可能性约为86%。现在所有的目光都集中在周四公布的PPI数据上，以进一步明确美联储的降息路径。

WisdomTree大宗商品策略师Nitesh Shah表示："我们认为，到2025年底，黄金价格可能会达到3,000美元/盎司。"现货白银上涨0.1%，至31.92美元/盎司；铂金下跌0.8%，至935.18美元；钯金上涨1%，至977.50美元。

美元指数技术分析：

美指周三上涨在106.85之下遇阻，下跌在106.25之上受到支持，意味着美元短线下跌后有可能保持上涨的走势。如果美指今天下跌在106.35之上企稳，后市上涨的目标将会指向106.95--107.15之间。今天美指短线阻力在106.90--106.95，短线重要阻力在107.10--107.15。今天美指短线支持在106.35--106.40，短线重要支持在106.00--106.05。

欧元/美元技术分析：

欧美周三下跌在1.0480之上受到支持，上涨在1.0540之下遇阻，意味着欧美短线上涨后有可能保持下跌的走势。如果欧美今天上涨在1.0530之下遇阻，后市下跌的目标将会指向1.0465--1.0440之间。今天欧美短线阻力在1.0525--1.0530，短线重要阻力在1.0560--1.0565。今天欧美短线支持在1.0465--1.0470，短线重要支持在1.0440--1.0445。

黄金技术分析：

黄金周三下跌在2675.00之上受到支持，上涨在2722.00之下遇阻，意味着黄金短线下跌后有可能保持上涨的走势。如果黄金今天下跌在2704.00之上企稳，后市上涨的目标将会指向2735.00--2751.00之间。今天黄金短线阻力在2734.00--2735.00，短线重要阻力在2750.00--2751.00。今天黄金短线支持在2704.00--2705.00，短线重要支持在2688.00--2689.00。

市场波动：

美国股市收盘：美股道指收跌0.22%，标普500指数涨0.82%，纳指涨1.77%，首次突破2万点大关。特斯拉(TSLA.O)、谷歌(GOOG.O)均涨超5.5%并创下新高，马斯克成首位身家破4000亿美元的富豪。英伟达(NVDA.O)涨3%。纳斯达克中国金龙指数收跌0.74%，腾讯音乐(TME.N)跌5.7%，阿里巴巴(BABA.N)跌近1%。

欧洲股市收盘：欧股主要股指基本收涨，德国DAX30指数收涨0.34%；英国富时100指数收涨0.26%；欧洲斯托克50指数收涨0.15%。

贵金属收盘：因美国11月CPI数据符合预期，增加了美联储下周降息的可能性，现货黄金盘中一度冲上2720美元，最终收涨0.89%，报2717.44美元/盎司。现货白银收涨0.02%，报31.89美元/盎司。另外，金银于亚盘时段出现较大的期现价差，金融机构认为市场流动性问题是“罪魁祸首”。

CWG后市预测：

美元今天短线以逢低做多为主，破位止损，有盈利30个点以上就设好止赢，在美国开市前撤出所有没有成交的挂单。本策略适合保证金，实盘可作参考。

美元指数：可以在106.95---106.35的区间下限买入，有效破位30个点止损，目标在区间的上限。

欧元/美元：可以在1.0530---1.0465的区间上限卖出，有效破35个点止损，目标在区间的下限。

英镑/美元：可以在1.2780---1.2710的区间上限卖出，有效破位35个点止损，目标在区间的下限。

美元/瑞郎：可以在0.8865---0.8820的区间下限买入，有效破位30个点止损，目标在区间的上限。

美元/日元：可以在153.30---151.55的区间下限买入，有效破位40个点止损，目标在区间的上限。

澳元/美元：可以在0.6395---0.6340的区间上限卖出，有效破位30个点止损，目标在区间的下限。

美元/加元：可以在1.4200---1.4120的区间上限卖出，有效破位35点止损，目标在区间的下限。

黄金：可以在2735.00---2704.00的区间的下限买入，有效破位10美元止损，目标在区间的上限。

提醒大家注意一下，如果当天策略首先达到预期的平仓目标，求稳的投资者可以放弃当天的操作计划。投资者在实际执行本策略的时候，可以提前5--10个点开始布置相应的仓位，但止损的价位应该不折不扣的执行。

依据本策略做单，当有30个点以上的盈利的时候请做好平价保护，也可以获利了结，千万不要让盈利单变成亏损单。

建仓标准：风险承受能力在20%以下，每2000美元做单0.1手就可以；风险承受能力在20%--50%之间，每1000美元做单0.1手就可以；风险承受能力超过50%以上，每1000美元做单0.2--0.3手就可以。

2024-12-12